手机版|
二维码|
仪器信息网讯 每到年末，仪器信息网都会对上年度企业并购事件进行梳理，也因此记录了全球科学仪器市场整合重组的“变迁史”。来到2017年，仪器信息网跟踪报道的科学仪器企业并购案共59起，数量上相比上一年度的62起略有下降。但从金额上看，行业全年交易规模达233.28亿美元，相比2016年度的126亿美元涨幅显著。凭借多笔大额收购案加持，2017年科学仪器行业并购事件还是可圈可点。
2013-2017科学仪器并购市场交易规模
注：数据来源于仪器信息网
前几年，多笔大型百亿收购案搅动科学仪器行业，导致全球仪器市场高潮迭起，体现在并购的交易金额和数量上也是曲折多变，而非直线上升。到了2017年，科学仪器并购市场公开交易金额为233.28亿美元，59起并购案中有50起为国外仪器公司主导，9起由国产仪器厂商发起。
注：数据来源于仪器信息网
从数量维度梳理2017年度59起仪器并购案。近两年，布鲁克在资本市场频频出手：继2016年完成5笔收购后，2017年公司又实现了对Hysitron、Luxendo等6家公司的吞并整合，在质谱、光谱、材料物性、生命科学领域多点位发力，收购数量引人侧目。
2017全年，“行业买家”赛默飞位居第二，全年完成4笔收购。VWR、丹纳赫分别完成3笔交易;安捷伦、默克、瑞士万通、珀金埃尔默、赛多利斯、桑翌各自也有2项并购入账。2017年国外仪器公司伺机出手，国产仪器厂商的并购数量还是单个为主。
2017年交易额在1亿美元以上的仪器企业并购整合案
注：交易金额未公开的并购案未在统计范围内
2017年，单笔交易金额在1亿美元以上的仪器收购案共10起。除赛默飞、赛莱默、丹纳赫3位老将外，其余7家均作为新面孔出现在“过亿美元俱乐部”中，尤其是位居二三的Avantor和苏伊士。
珀金埃尔默罕见出手，投入13亿美元收购欧蒙诊断，不仅贡献了公司史上数额最大并购案，也为科学仪器并购版图添上了浓墨重彩的一笔。Teledyne一季度营收增长6.7%，公司直言7.9亿美元收购e2V“显成效”。此外，赛多利斯3.2亿美元买下实时活细胞分析技术领导者Essen BioScience，也显著扩大了其生物分析的业务范畴。
生命科学领域高歌猛进
科学仪器行业受技术创新引领，想要迅速进入某一壁垒高耸的细分领域，收购不失为一项快捷之选。近两年生命科学市场大热，巨头们忙着兼并整合，拥有核心技术的创新型企业更成为资本方眼中的优质标的。
2017年生命科学领域共发生12起仪器企业并购案，珀金埃尔默一家独大，不仅在年初将印度最大体外诊断试剂、工具和仪器供应商Tulip Diagnostics收入囊中，对EUROIMMUN的收购更让其在中国的收入“几乎翻了一番”。连在资本运作方面一向谨慎的岛津，在2017年都收购了临床同位素标记企业AlsaChim，足见生命科学市场的火热。
光谱行业洗牌悄然加速
生命科学市场受追捧显而易见，但在2017年，有一个领域也成为仪器厂商竞相买入的热门，那就是光谱。2017年光谱领域共发生9起仪器企业并购案，这一部分的买家有思百吉、日立高新、安捷伦、布鲁克、瑞士万通、蔡司、E+H等。
安捷伦收购Cobalt Light Systems快速进入高分辨拉曼市场，瑞士万通买进Diagnostic anSERS拓展表面增强业务，侧面印证各大仪器公司对拉曼光谱这一热点市场的“步步为营”。或许由于光谱技术的日趋成熟，这一领域的行业洗牌正悄然加速。
国产仪器厂商整合放缓
汤森路透此前发布的年度并购报告指出，自2015年创下交易金额历史最高纪录后，中国并购交易速度在2017年经历了第二次年度下滑，这一结论在国内仪器企业身上同样得到体现。2016年国产仪器厂商发起主导了20起仪器企业并购案，到2017年却下降为9起，国产仪器厂商在2017年的整合速度明显“遇冷”。
但在2017年，粒度仪国产翘楚丹东百特入股精微高博，试验机国产代表东菱振动“出嫁”苏州高新，加上年末海能仪器宣布购买欧洲DL公司HPCE相关专利及技术，国产企业几笔收购还是“吸睛”无数。2017年，聚光科技、先河环保、雪迪龙等几家国产厂商“领头羊”未见出手，经过一年的休养生息，这些国产仪器“大买家”在2018年是否强势回归，我们拭目以待。
当然，2017年也有个别企业“修剪”了部分仪器产品线，如牛津仪器出售工业分析业务、资生堂放弃色谱业务、Electro Scientific转让激光剥蚀部门等。
上半年，连续发起三项交易的VWR，在5月份也以64亿美元“出嫁”知名试剂耗材生产商Avantor。科学仪器行业总是风水轮转，为记录更多精彩瞬间，仪器信息网特别制作“2017年度科学仪器行业并购一览表”，以飨读者。
2017年度科学仪器行业并购一览表
